Изучение процесса управления денежными потоками
Его большим достоинством является то, что он в простой и аналитической форме позволяет выявить факторы, повлиявшие на изменение денежных потоков за отчетный период.
Проведем анализ основных источников притока и оттока денежных средств предприятия за 2008-2010 гг. (см. табл. 13).
Таблица 13 - Анализ источников притока и оттока денежных средств ЗАО «СМиК ДВ» за 2008-2010 гг., тыс. рублей.
|
Показатели |
2008 |
2009 |
2010 |
|
Остаток денежных средств на начало года |
853 |
690 |
555 |
|
Поступило денежных средств всего, в том числе: |
154517 |
187088 |
197972 |
|
Выручка от реализации продукции |
148833 |
183105 |
193558 |
|
Выручка от реализации основных средств |
5007 |
- |
- |
|
Бюджетные ассигнования |
- |
- |
- |
|
Проценты по финансовым вложениям |
534 |
425 |
266 |
|
Прочие поступления |
143 |
3558 |
4148 |
|
Направлено денежных средств всего, в том числе |
154680 |
187223 |
197655 |
|
На оплату товаров |
107055 |
124281 |
144585 |
|
На оплату труда |
33903 |
37298 |
35631 |
|
Отчисления на социальные нужды |
8815 |
9697 |
9264 |
|
На выдачу подотчетных сумм |
352 |
453 | |
|
На оплату машин и транспортных средств |
- |
352 |
238 |
|
На финансовые вложения |
45 |
- |
153 |
|
На расчеты с бюджетом |
606 |
1594 |
2045 |
|
Прочие выплаты |
3904 |
13548 |
5739 |
|
Остаток денежных средств на конец периода |
690 |
555 |
872 |
За анализируемый период доля поступлений от реализации продукции составляла более 90%, также как и затраты на сырье составляют более 70% от всех оттоков предприятия. Негативным моментом является недостаточность финансовых вложений предприятия. Эти вложения (в ценные бумаги, срочные депозиты) могли бы приносить доход.
Анализ финансовой устойчивости предприятия можно проводить с помощью системы как абсолютных, так и относительных показателей.
Возможно выделение четырех типов финансовой устойчивости:(x) = (1; 1; 1) - абсолютная финансовая устойчивость;(x) = (0; 1; 1) - нормальная финансовая устойчивость;(x) = (0; 0; 1) - неустойчивое финансовое состояние;(x) = (0; 0; 0) - кризисное финансовое (на грани банкротства).
Таблица 14 - Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости ЗАО «СМиК ДВ»
|
№ п/п |
Показатель |
2008 |
2009 |
2010 |
Изменение (+/-) | |
|
2010 к 2009 |
2010 к 2008 | |||||
|
1 |
Собственный капитал, тыс. руб., стр.490 |
97273 |
102914 |
98068 |
-4846 |
795 |
|
2 |
Иммобилизованные активы, тыс. руб., стр.190 |
61918 |
62670 |
68613 |
5943 |
6695 |
|
3 |
Наличие собственных оборотных средств, тыс. руб. |
35355 |
40244 |
29455 |
-10789 |
-5900 |
|
4 |
Долгосрочные обязательства, тыс. руб., стр.590 |
2946 |
4370 |
9342 |
4972 |
6396 |
|
5 |
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов, тыс. руб. |
38301 |
44614 |
38797 |
-5817 |
496 |
|
6 |
Краткосрочные займы и кредиты, тыс. руб., стр.610 |
- |
- |
- |
- |
- |
|
7 |
Общая величина основных источников формирования запасов, тыс. руб. |
38301 |
44614 |
38797 |
-5817 |
496 |
|
8 |
Общая величина запасов, тыс. руб. |
24237 |
32835 |
39955 |
7120 |
15718 |
|
9 |
Излишек (+) или недостаток (-) собственных источников формирования запасов, тыс. руб. |
-2946 |
7409 |
-10500 |
-17909 |
-7554 |
|
10 |
Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат, тыс. руб. |
14064 |
11779 |
-1158 |
-12937 |
-15222 |
|
11 |
Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат, тыс. руб. |
14064 |
11779 |
-1158 |
-12937 |
-15222 |
|
12 |
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации, S |
(0,1,1) |
(0,1,1) |
(0,0,0) |
Х | |