Улучшение управления дебиторской задолженностью путем предоставления скидок к оптовой цене
Рассмотрим структуру дебиторской задолженности. Финансовое положение предприятия находится в непосредственной зависимости от того, насколько быстро средства, вложенные в оборотные активы, превращаются в реальные деньги.
Существуют некоторые общие рекомендации, позволяющие управлять дебиторской задолженностью:
необходимо контролировать состояние расчетов с покупателями, по отсроченным (просроченным) задолженностям;
по возможности ориентироваться на большее число покупателей;
следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности (значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия);
использовать способ предоставления скидок при досрочной оплате.
Анализ актива баланса ЗАО «Искитимский молзавод» показал, что в составе текущих активов предприятия (оборотных средств) значительный удельный вес имеет дебиторская задолженность, поэтому предприятие постоянно испытывает недостаток оборотных средств.
При анализе текущих активов, особенно дебиторской задолженности следует иметь в виду, что в условиях инфляции всякая просрочка платежа приводит к тому, что предприятие - производитель реально получает лишь часть стоимости реализованной продукции.
Падение покупательной способности денег за период характеризуется с помощью коэффициента, обратного величине индекса цен:
, (30)
где К - коэффициент падения покупательской способности;
- установленная договором сумма к получению, тыс.руб.;
- индекс цен.
Объем товарооборота ЗАО «Искитимский молзавод» в 2008г. составлял 68 403 тыс. руб.
Для анализа оборачиваемости дебиторской задолженности (ДЗ) составим вспомогательную таблицу 17
По данным таблицы 17 мы определили, что средний период погашения дебиторской задолженности на предприятии в отчетном году составил 60 дней. При ежемесячном темпе инфляции 1,2%, получаем, что индекс цен I= 1,012. Таким образом, месячная отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие получит реально 98,5% ((1/ 1,012)) * 100% от договорной стоимости заказа.
Таблица 17 - Оборачиваемость дебиторской задолженности
|
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
|
Оборачиваемость ДЗ (раз). |
Объем товарооборота/Средняя ДЗ |
1,96 |
|
Период погашения ДЗ (дни) |
365 / Оборачиваемость ДЗ |
186 |
|
Доля ДЗ в общем, объеме текущих активов |
ДЗ / Оборотные активы |
0,49 |
|
Отношение средней величины ДЗ к объему выручки |
Средняя ДЗ / Объем выручки |
0,51 |
Для сложившегося на предприятии периода погашения дебиторской задолженности 60 дней, индекс цен составит в среднем 3,0 ((0,012 * 186) /60). Тогда коэффициент падения покупательной способности денег будет равен 0,97 (1/1,03). Иначе говоря, при среднем сроке возврата задолженности, равном 60 дней, предприятие реально получит лишь 97% от стоимости договора, теряя с каждой тысячи рублей выручки 30 руб.
ЗАО АПК "Искитимский молзавод" заключило договор - поставки продукции в IV кв. 2008 г. на сумму 410000 руб., в тексте договора указывается, что при условии оплаты в 10- ти дневной срок покупателю предоставляется скидка в размере 10 руб. на каждую 1000 руб. договора.